Podnik ve finančních výkazech

Cash flow

3) Vazby mezi finančními výkazy

4) Vliv hospodářských operací na finanční výkazy

A+, A – vliv pouze na rozvahu, změna na straně aktiv, celková bilanční suma se nemění (např. nákup zboží za hotové),

A+, P + vliv na rozvahu, změna na straně aktiv i na straně pasiv, celková bilanční suma se zvyšuje (např. nákupy dlouhodobého majetku na fakturu),

A-, P- vliv na rozvahu, změna na straně aktiv i na straně pasiv, celková bilanční suma se snižuje (např. úhrada přijatých faktur),

P+, P – vliv na rozvahu, změna pouze na straně pasiv, celková bilanční suma se nemění (např. zvýšení základního kapitálu z vytvořeného zisku),

N +, A- vliv na výkaz zisků a ztrát i vliv na rozvahu, změna na obou stranách, celková bilanční suma klesá (např. služby hrazené hotově),

N+, P+ vliv na výkaz zisků a ztrát, vliv na rozvahu, změna na straně pasiv, celková bilanční suma se nemění (např. faktury přijaté za opravy),

A+, V + vliv na výkaz zisků a ztrát, vliv na rozvahu, změna na obou stranách, celková bilanční suma se zvyšuje (např. veškeré tržby na fakturu i za hotové),

A+, N - vliv na výkaz zisků a ztrát, vliv na rozvahu, změna na obou stranách, celková bilanční suma se zvyšuje (např. konečné stavy zásob při účtování B způsobem).

5) Finanční analýza

Finanční analýzu tvoří soubor finančních ukazatelů, který je hlavním zdrojem informací pro sestavování finanční plánů v různých časových úsecích či pro strategická rozhodnutí, směřující k ekonomické stabilitě firmy. Finanční analýza čerpá především z účetních výkazů firmy (rozvaha, výkaz zisků a ztrát, výkaz cash-flow), ale nemalým pomocníkem jí mohou být i výroční zprávy, přílohy k účetním závěrkám nebo údaje z manažerského účetnictví.

Mezi základní přístupy používané při analýze účetních výkazů:

• analýza absolutních ukazatelů, a to jak horizontální, tak vertikální,

• analýza rozdílových ukazatelů,

• analýza poměrových ukazatelů.

Absolutní analýza:

1. Horizontální – jsou porovnávány změny jednotlivých položek rozvahy a výsledovky v časové řadě. Počítáme jak změnu v absolutní výši jednotlivých položek, tak jejich procentické změny.

2. Vertikální – posuzujeme jednak majetkovou strukturu účetní jednotky, jednak kapitálovou strukturu. Počítá se obvykle procentický podíl jednotlivých položek na úhrnu aktiv cekem. Majetková struktura podává uživateli účetní závěrky informace o tom, do jakých aktiv podnik investoval a jaký je poměr stálých a oběžných aktiv. Kapitálová struktura udává informace o poměru vlastních a cizích zdrojů podniku. Výhodou vertikální analýzy oproti horizontální je, že ji neovlivňuje faktor meziroční inflace.

Analýza rozdílových ukazatelů – dále se při finanční analýze posuzuje struktura kapitálu ve vztahu k majetkové struktuře. Nejčastěji se počítá tzv. pracovní kapitál, což je přebytek oběžných aktiv nad krátkodobými pasivy.